麦格米特重估：AI 服务器电源、全链路供电与 50 倍估值背后的门票逻辑
麦格米特的核心不只是 AI 电源收入增长，而是能否在 SST、HVDC 和 NVIDIA 生态迭代中持续留在牌桌上。
药明康德模型上修：TIDES、后期商业化项目与 135 亿自由现金流
药明康德的重估来自小分子商业化放量、TIDES 扩产、661 亿 backlog 和百亿级自由现金流共同兑现。
摩根士丹利中国医药更新：2026 最看好 CXO，药明康德与小分子 CDMO 是主线
中国医药配置进入结构分化期：CXO 和小分子 CDMO 最清晰，创新药看 BD，IVD 看出海，药房偏反弹，中药偏高股息防御。
AI 进入职场三年半：亚洲劳动力不是简单被替代，而是在重新分层
野村亚洲劳动力样本显示，AI 新增岗位多于直接裁撤岗位，但青年、入门岗位和金融科技后台正在承受更尖锐的 K 形分化。
普通人实现阶层跨越的唯一通道：把劳动收入变成资产现金流
单靠工资很难成为真正的富人，关键是分清资产和负债，把主动收入持续转化成能产生被动现金流的资产系统。
8月14日 AI Skills/Agent 全栈开源项目速览：把工具热度接进可验证的工作流
从 Skills、Agent 框架、知识检索到终端编码，梳理 AI 工具如何在权限、验证与回滚边界内形成稳定工作系统。
Skill Recorder：把一次真实操作沉淀成可审查的 Agent 工作流
从操作示范、任务抽象、权限边界到定时自动化，拆解如何把重复劳动转化为可编辑、可验证的 Skills。
建滔积层板重估：AI 材料、FR4 涨价与织布机瓶颈
建滔积层板不只是传统覆铜板涨价受益者，AI 高端材料、垂直整合、良率优势和丰田织机瓶颈正在共同改写估值框架。
亚洲科技出口放缓之后：中国财政追赶、AI 扩产与通胀分化
亚洲科技繁荣没有熄火，而是从出口驱动转向资本开支；中国复苏看财政执行，亚洲央行则被核心通胀与食品价格牵制。
科技国运与 AI 资产：普通人真正该看的是资金周期
科技竞赛是真实的，资产泡沫也是真实的；普通人要穿透产业叙事，看资金周期、低利率成本、存储瓶颈和止损纪律。